Tutkiessaan salaperäisiä tapahtumia maailman timanttimarkkinoilla 007 (Sean Connery) saa selville, että hänen arkkivihollisensa Blofeld (Charles Gray) hamstraa jalokiviä rakentaakseen tappavan lasersatelliitin. Apunaan kuvankaunis salakuljettaja Tiffany Case (Jill St. John) Bond ryhtyy huimaan ajojahtiin pysäyttääkseen tuon mielipuolen, ennen kuin maailma on tuhonoma!